你還敢網貸嗎？P2P和現金貸的「原罪」，該由誰來背？

資本最後一輪收割的，永遠是最沒錢的底層群眾，也是我們口中的"老實人"。

P2P和現金貸究竟是怎麼回事，我們平時最常接觸的銀行等金融業，這些正規的資本如何運作？P2P和現金貸風險在哪？為何受到管制？

恰逢小編周末回了一趟老家，就以高老莊為例，來給大家講講，P2P和現金貸的"原罪"在哪。

高老莊的金融體系

高老莊是十里八鄉遠近聞名的大村莊，人多事多，村裡人各謀財路，幾年下來，家家戶戶都都積攢了不少錢。

村子很大，總有人閑不下來，想發掘更多賺錢的機會，做更大的生意。但是，做更大的生意，就意味著需要投入更多的本錢。

不過，像小編這樣一人吃飽全家不餓的村民，也沒做大生意的慾望，只希望自己存的那點錢不要貶值的太快，能跑贏通貨膨脹的速度就行。

於是，我們高老莊的村長，就聯合大家起來做了一件事：誰家余錢多，先把這些余錢收集起來，放給那些需要錢做更大生意的村民那裡去。給貢獻余錢的人家放利息，給需要余錢的人收利息。一進一出，賺個差價，用於維持這個機構的運作。

村長給這個機構取了個名字，叫做銀行。

慢慢的村長發現，經營銀行存在兩種風險，一種是村民們會隨機來取錢，放出去的貸款還沒到收回日期，村民來取錢的時候，支付不足存款，銀行捉襟見肘，日子也過得提心弔膽。

另一種風險是貸款人的違約風險，自從隔壁高小弟找村長貸了一筆款之後，就再也沒見過他的蹤影，這讓村長很是憂慮。

於是，村長召集村裡幾個"管事兒"的人來商議，發表了自己的看法，大家一致同意再增設一個機構，取名中央銀行。

為什麼叫中央銀行呢？村長是這麼解釋的。中央銀行，就是村子里大大小小各銀行的銀行。中央銀行的交易對象是村裡的銀行，村裡銀行的交易對象才是村民。

只和村民打交道的銀行，村長取名叫商業銀行。而中央銀行只和商業銀行打交道，和村民沒什麼關係。

舉個簡單的栗子：高老莊的商業銀行從村民那裡總共收了10萬元的存款，按照高老莊中央銀行的規定，高老莊的商業銀行必須要把10萬元中的1萬元交給中央銀行，這1萬元就叫做風險準備金（又叫存款準備金），剩下的9萬元，才能拿出去放貸款。

這樣一來，高老莊商業銀行的槓桿就有了限度，既不能無限制的放貸款，又能保證當村民們來取錢的時候可以兌付。

有了高老莊中央銀行作為後盾，高老莊商業銀行的日子慢慢滋潤起來了。

高老莊中央銀行權利很大，存款利率、貸款利率都由中央銀行規定。商業銀行每天的工作，就是負責找人存款和貸款，然後賺中間的利差。

但是，很多高老莊的村民需要錢的時候，發現找商業銀行去貸款借錢並不容易，高老莊商業銀行更願意把錢借給村辦企業。

村民們發現，不管是市場大環境如何，找高老莊商業銀行貸款都很難。

這是因為，人家村長和其他幾個"管事兒"早就看透了，市場行情好的時候，商業銀行放貸給自己的村辦企業就夠了，從村辦企業那裡獲取每年的利息穩定持久，風險小，幫助那些辦私企的村民，成本高不說，收益小，而且還有違約風險。

市場行情差的時候，辦私企的村民更需要貸款，但這個時候，高家莊的中央銀行總會提高"存款準備金率"，嚴控風險，設置高門檻，不讓更多錢流出到外面。

這就像現實版的"圍城"，牆外面的人想進去，發現牆太高，出不來，牆裡面的人想出來，發現牆被壘高了，已經來不及出來了。

銀行"理財產品"的真相

哪裡有壓迫，哪裡就要有反抗。

不對，應該是三個臭皮匠，頂個諸葛亮。

反正就這個意思吧，我們高老莊的村民可不是鬧著玩的，人民群眾集思廣益，抱團取暖，偷偷搞了個"銀行"，當然，村民們自己偷偷搞出來的"銀行"是不被村委會承認的。村委會們把這種銀行，叫做"影子銀行"。

不是銀行，干著銀行的事，高老莊的部分村民們集中起來，簡單粗暴的搞民間借貸，成本當然要高很多，有時候急缺資金，也管不了那麼多了。

這些集中起來做貸款的村民，發現把自己的錢放出去，雖然利息高，但是違約風險也更高，另外，一些沒有資質去銀行貸款的"黑戶"，願意付更高的利息來找貸款。

怎麼解決這兩個問題呢？

這當然難不倒聰明的高老莊村民的，他們想了一個辦法，聯合銀行，一起來賺錢！

和銀行內部人員"勾結"，跟避開海關走私進口商品一個道理。聯合銀行的人把錢從銀行搬出來給村民，利息當然要比正常的貸款要高出一大截了。

比如我們高老莊有個大款，叫高小六，主要生意是房地產開發。因為高老莊房價漲的太快，像高小編這樣的貧困戶都買不起房子了。所以，按照高老莊的規定，高老莊商業銀行是不能貸款給高小六的。

什麼？不貸款給我高小六？沒關係，我做生意又不是一天兩天了，咱有辦法。

高小六把目光投向了銀行的理財產品，你高老莊中央銀行管商業銀行貸款，但是你管不了商業銀行的理財啊！

這是因為，理財產品，往往是商業銀行的中間業務，說白了，就是不計入商業銀行的資產負債表裡邊的，也就是說，理財產品是不在中央銀行監管範圍之內的。

小六找到高小編合作，倆人弄了個項目，送到高老莊商業銀行，銀行的人看完項目介紹后，猛拍大腿，連嘆三聲好！好！好！

那麼，這個項目是啥呢？能讓銀行高興成這樣？且聽小編給你慢慢道來：

小編和小六給這個合作的項目取了個名字，叫做"信託"。計劃是這樣的，先委託銀行以"理財產品"的名義打廣告，5萬、10萬的銷售這個理財產品，購買這個理財產品的儲戶，就能獲得比銀行更高的利息。

前面說了，理財產品是銀行的中間業務，那麼這個項目僅靠銀行一個機構是完不成的，所以，負責包裝的信託公司抽取一部分（2%），負責推銷的銀行抽取一部分（2%），購買產品的儲戶拿一部分（5%），再加上其他成本（1%），小六拿到這筆資金的成本就是5%+2%+2%+1%=10%

這雖然比找銀行貸款的利息高，但是要比找民間貸款公司的利息低很多了。

這一套流程下來，缺錢的小六借到了錢，有錢想要增值的村民提高了收益，銀行做中間業務提高了利潤。三贏，每個人都能美滋滋。

"現金貸"應運而生

正在看文章的你可能要說了，上面介紹的都是"資本大佬"，人家借一筆錢，動輒幾百億幾千億，光利息都夠我們用好幾年的了，我用不了這麼多錢，平時借個幾千幾萬的，應應急就夠了。

最近幾年，互聯網越來越發達，高老莊家家戶戶都裝上了寬頻，連跳廣場舞的大爺大媽都人手一部智能機，刷微博微信，不在話下。

這時候，我們高老莊的又一個聰明人，高小龍，瞄準了這其中的機會。

高小龍覺得，做個小額貸款平台，類似於大佬們玩的貸款拆分的遊戲規則。

怎麼找到大量有借錢需求的人和存錢增值的人？互聯網這麼普及，去互聯網上撈啊！

高老莊這幾年熱播網劇，像熱門的《白爺追胸》啦，高小龍就在這些熱播劇中買廣告時段，廣告鼓勵缺錢的人來高小龍這裡借錢，存錢的人把錢存進來，高小龍給你們比銀行更高額的利息。

高小龍把這個收存款放貸款的過程叫做P2P；到了今年，市場上錢很多，高小龍只找借錢的人，把這個過程叫做現金貸。

圖：某網劇中的貸款廣告

慢慢的，高小龍的攤子鋪得越來越大，有部分村民就動起了歪腦筋，覺得這個機會不錯，反正是拆東牆補西牆的遊戲，龐氏騙局，不用交保證金，規模不受限制，沒人管，使勁賺唄。

總之，市場是一直存在的，炒股加槓桿的需要借錢，雙十一需要借錢，這些借錢平台都會告訴你三個字：能搞定！

繞開了央行的監管，干著銀行的事，法外之地，參與其中的人都混得美滋滋。

沒有監管，高老莊的村民們變得越來越大膽，高利貸、逼債事件層出不窮，他們甚至把目光瞄向了學生群體，搞出了"裸貸"。

村委會"管事兒"的人，後知後覺，終於意識到問題的嚴重性了。對這些小貸平台，連下好幾個規定，試圖把口子封上。

金融市場表象是收割資本，實際上收割的是人性。村委會發現，治理不能一味的靠"堵"。就像在對現金貸的監管上，村委會就產生了兩種不同的意見：

① 現金貸的高利率和逼債等行為，嚴重擾亂了金融市場和社會的秩序，需要被嚴格管理，直至取締。

② 現金貸的存在和快速擴張，以及資本的湧入，說明了它符合市場需求，不該被嚴格管制，反而應該將管制放開。

在高老莊的部分村民看來，高老莊的金融市場管理難題就在於監管太多，不講究合理配置。

比如現金貸，隨便找一個地方強行疏導，反而會形成"千里之堤潰於蟻穴"的局面，以高成本向無償債能力的人借款，社會非但不會進步，反而會造成道德問題的凸顯。

現金貸當然需要管制，但堵上口子，圍牆壘的再高，也阻擋不了小螞蟻們找縫、挖縫，鑽空子的心思。如何在這一整個體系上建立一條全社會各取所需的疏導，才是監管之本。

"各順其性"，"疏堵並用"。P2P和現金貸的問題解決后，還會有新的問題再度考驗高老莊的村委會。