房互網真相：OMO如何提升金融服務效率

現在的小微企業，想找到快捷便宜的資金太難了。

雖然在過去十多年裡，中國政府在發展普惠金融方面做出了諸多探索：央行和銀監會一直積極支持商業銀行包括城鄉中小銀行為小微和涉農企業服務，政策性銀行尤其是農業發展銀行也在這方面做了各種嘗試；此外，各地還建立了上萬家小額信貸公司。近年來，為了緩解中小企業「融資難、融資貴」的問題，監管部門又推出了「三個不低於」和整治銀行收費等政策措施。

北京大學數字金融研究中心課題組受中國人民銀行國際司委託的研究成果表明，上述舉措對於改善中小微企業的融資環境起到了一定的作用，但它們有一個根本性的缺陷，就是沒有完全遵循「商業可持續的原則」。

如何更高效的為小微企業服務？金融監管層一直在思考如何引導金融科技服務普惠金融。中國互聯網金融協會會長李東榮認為，金融科技有助於解決「普」、「惠」、服務質量以及商業可持續的問題。

以金融科技企業房互網為例，通過基於AI和大數據技術的金融OMO模式，為中小微企業解決了融資時的高成本與低效率等問題。

「小微企業金融服務是個非常巨大的難題。房互網經過兩年的時間，服務了上萬家的小微企業，累計的融資金額超過了兩百億，提高了十倍的效率，之前在銀行一個月甚至一個半月獲得的貸款，在房互網可以平均不到七天、最快48小時完成，平均年化利率在10%左右。」房互網聯席CEO侯宇翔表示，依託科技創新，房互網率先將OMO模式（online-merge-offline）引入個人不動產融資領域，以AI、大數據、區塊鏈等為底層技術，將線上線下全面融合，極大提升了社會金融資源的匹配效率。

智能金融

互聯網金融在國內已經有近二十年的歷史。雖然中國銀行業早在上世紀90年代末已開始探索網上銀行業務，但傳統金融以外的互聯網金融業務始於支付寶開始運行的2004年，2005年宜信成立，2007年拍拍貸開辦業務。北京大學數字金融研究中心認為，直到2013 年餘額寶上線，數字金融才真正開啟了一個高速發展的階段。

近二十年的互聯網金融、Fintech再到AIFintech發展猶如量子躍遷——量子力學中指從一個量子狀態到另一個量子狀態的變化過程。由於這兩個狀態能量不同，躍遷時伴隨有能量的放出或吸收，在很多情況下這是以發射或吸收一個光子的方式來實現。

技術的進步猶如能量的放出或吸收。在互聯網金融時代，按照人民銀行等十部委發布的《關於促進互聯網金融健康發展的指導意見》，主要包括互聯網支付、網路借貸、股權眾籌融資、互聯網基金銷售、互聯網保險、互聯網信託和互聯網消費金融等互聯網金融主要業態。

中國互聯網金融協會會長李東榮認為，中國的金融業經歷了從最初的金融電子化到後來的金融數字化，今天正在逐漸地進入金融數字化和金融智能化的階段。金融科技給中國的金融帶來了很多活力，提高了我們的服務質量和效率。

市場前沿人士認為，人工智慧通過「數據+算力+演算法+場景」深入到金融領域的決策，並推動智能金融發展，智能金融以ABCDE為代表，即人工智慧（AI）、區塊鏈（Blockchain）、雲計算（Cloud Computing）、大數據（Big Data）及物聯網（Internet of Everything）五項技術。

清華大學五道口金融學院理事長兼院長吳曉靈表示，「互聯網金融或者是金融科技公司，無論用什麼樣的工具都不會改變金融本質，改變的只是金融實施信息搜集、分析風險、定價時候的工具，而不改變由於支付和資產的時間到位，投資和把錢送出去以後，回報的到期，這一段時間當中的風險，和這一段時間風險的定價，這個最基本的問題是不會改變的。運用很好的、最先進的信息科學技術，來提升傳統金融業的服務效率，來圍繞著它做更多的細分市場服務，這個是我們未來的方向。」

吳曉靈的說法或可一定程度上表達了監管層對於金融科技的思考。相對於移動互聯網技術，人工智慧將深入到金融的核心價值環節，即風險定價，其意義在於，真正實現『以人為中心』的商業運營模式。

"中小微企業信息高度不對稱，經營不穩定性較強，規模小，抗風險能力弱，一旦難以從傳統金融機構獲得較低利率貸款，將被迫轉向年化30%以上的其他融資渠道，這是不合理的，因為這些融資機構很難為中小微企業進行風險定價。」侯宇翔稱，利用金融科技，房互網可以在沒有損失任何風控的前提下，把這部分借款人風險定價，並標準化，根據不同借款人的資質，提供從年化八點多到十幾的貸款。

目前房互網專註房屋抵押貸款服務，雖成立僅兩年多，已成長為國內最大的個人不動產融資服務商。在今年金博會上，來自北京的王先生在房互網的展台前體驗了一次基於AI及區塊鏈技術的「2028年融資服務」。

在智能終端前「刷臉」授權后，房互網的智能AI系統在幾秒內調取出了數據：王先生在北京朝陽區五環內擁有一套80平米的兩居室，目前市場評估價為800萬；根據王先生的歷史信用值，房互網可提供為期3年的560萬的融資額度，資金成本為年利率7%；如果王先生接受融資方案，AI管家一個小時內就能為他完成線上融資流程。

2017北京金博會上，一名觀眾正在體驗房互網的未來融資服務

提升效率

針對小微企業主融資難、融資貴的問題，此前多家銀行曾推出「以房融資」產品——房抵經營貸，符合準入條件的借款人，可將其本人或直系親屬名下的房產以抵押的方式向銀行申請綜合授信，授信額度可循環使用。甚至近年有銀行對房抵經營貸進行全面優化，通過延長貸款期限，增加還款方式等形式，為客戶提供了更加優異的融資服務。

然而，對於小企業主、私營業主及個體工商戶而言，銀行貸款手續繁瑣、審批流程較長，很難及時獲得貸款。

當下中國的經濟，已不再是供應短缺，而是過剩經濟，如何在存量中提高效率是目前急需解決的核心問題。數據顯示，此前中小微企業主通過銀行一個月甚至一個半月獲得的貸款，在房互網可以平均不到七天、最快48小時完成，平均融資成本降低70%；房互網有效解決中小微企業「融資周期長、過程繁瑣、利率高、到賬慢」的痛點，為其打造出一個安全、高效、及時的融資供給站。

為了讓「普」、「惠」踐行至更大範圍，房互網業務目前已覆蓋至北京、上海、廣州、深圳、南京、武漢、蘇州、成都、廈門、天津10大城市。據房互網聯席CEO侯宇翔透露，2018年房互網將快速進駐更多二三線城市。

企業創新，技術本身不是目的，而是提高效率的手段，效率最終會反映在財務指標上，截至目前，房互網累計服務中小微企業主超萬人，合作經紀人超過五萬，合作金融機構超過30家，逾期45天以上的壞賬率為0。

"在金融科技裡面，中國有相當大的創新性，中國發展出一些和西方不同的方式，而且做的非常成功，成為西方羨慕的對象，中國在信貸以外的電商，小額消費信貸、供應鏈金融都做了很多的一個創新，變得更有效率。」中國科學院院士、圖靈獎獲得者姚期智近日在第二屆中國金融科技創新大會上表示，與美國相比，中國金融科技發展面臨的核心問題在於風控，如何建立能夠產生一個很好的協同性的信任的系統。

雖然目前中國已經基本建成了以央行徵信中心為運營主體的全國統一的個人和企業徵信體系,但這套體系主要服務傳統金融機構，對數字普惠金融的服務嚴重不足，主要體現在：對低收入個人和小微企業覆蓋不夠；未能納入新型和小微金融機構的普惠金融服務的信用信息；運營效率和產品豐富度有待提高等。這些徵信體系的缺陷都極大地制約了金融邊界的擴大和金融創新的發展。

1月4日，中國人民銀行官網發布「關於百行徵信有限公司（籌）相關情況的公示」， 稱已受理百行徵信有限公司（籌）的個人徵信業務申請。「信聯」的成立，將進一步規範數字金融業務，並擴大數字金融服務的規模。

而對於房互網而言，由於其借款人都持有不動產，大都被央行徵信中心數據所覆蓋，而「信聯」的成立，將有望擴大房互網的覆蓋區域。

"智能金融有三大不同，第一是零距離。智能金融的發展應當達成零距離的狀態；第二是大公平。從過去的小公平、某些方面的公平形成一種大公平的格局；第三是低成本。智能金融的發展不僅能降低運營成本，更重要的是降低風險成本。一旦成本降低，必然會反饋在銀行的服務價格上。」中國銀行原行長李禮輝在《與AI共進,智勝未來——智能金融聯合報告》中表示，一旦整個社會因為智能金融的發展進入低成本狀態，金融就能更加普及。

1 月 19 日，房互網宣布與唯鏈（VeChain）合作，藉助於唯鏈提供的區塊鏈解決方案，房互網將可以更加便捷、精準完成其所需的用戶畫像，從而以低成本、高效率的運營模式將用戶數據遞交給銀行、公證處等有關協作單位，最終極大地增強了房互網現有數字化徵信採集系統的精準度和數據可靠性。

"本次合作將大幅度的縮減客戶上傳相關文件以及金融機構審核該類文件併發放貸款所用的時間以及人力資源，使數字化徵信採集系統運行更為精準、安全，更適用於中國的小微企業。」侯宇翔稱。

這是國內區塊鏈前沿技術首個在個人不動產融資服務領域的成功案例。

"將各類環境數據、商品信息、物流信息等重要數據記錄在唯鏈上，通過區塊鏈技術的特性來保證鏈上數據的不可篡改；並通過NFC晶元、二維碼等形式的載體把區塊鏈上的數字ID和實際商品建立物理連接關係，從而為客戶提供各類創新服務。」唯鏈COO馮藝凱向記者表示，雙方還將在AI和大數據方面進行探索，最終將建立金融科技新生態。

創新不止

"市場競爭需要超越對手的實力，最大的長期獲利方式就是創新！」央行副行長陳雨露在其著作《世界是部金融史》中表示，要想領先於競爭對手就必須不停創新。但是，創新是艱難的，無論制度創新還是技術創新，都是一個循序的過程。創新並非是要與眾不同，而是要有打破常規的意識和認清自己的能力，並在此基礎上走出最適合自己的路。

以房互網為例，通過科技賦能，將原本重線下、分散且非標的個人不動產融資業務向線上標準化轉換，構建出全新的金融服務模式，成為國內探索金融OMO模式的先行者。目前，房互網正在加速對AI、區塊鏈等新技術的應用探索，未來通過AI賦能，用戶可授權智能終端自動收錄個人信息，線上實時對其資信、資產進行評估；不僅提供去中心化、全自動化的服務，並能實現極高的金融資源匹配效果。

2017年可謂是互聯網金融行業「合規規範年」，各類重磅監管文件密集出台，已出台支付、網貸、資管等多領域監管政策，漸趨完善的監管系統正在建立，未來市場將會湧現更多創新技術和創新業務，市場競爭也將更為激烈。

據畢馬威估算，2020年中國的個人不動產融資市場規模將達到20萬億以上,包括房互網在內的市場參與者面臨著一個競爭激烈但廣闊的市場。

"今年將是行業的快速發展年。從公司目前發展情況來看，市場還有百倍尚待發掘的空間。此外，大數據和AI為代表的新技術的應用也將迎來突破。」侯宇翔表示，隨著OMO進程加快，在可確定的將來，每個人都會擁有一個AI管家，當用戶需要融資服務時，只需要一個「刷臉」的授權動作，AI機器人就能立刻通過授權，在區塊鏈數字認證網路里實時核驗用戶的房產數據及動態評估值，經過AI智能系統評估，為用戶匹配出最優的融資信用額度與定製融資方案，最終實現智能風險定價，真正做到金融服務的千人千面。