高負債時間來臨，如何給家庭財務做體檢？

資產和負債是我們經常聽到的詞語，好像都知道是怎麼回事，但實際的對資產和負債的理解差別極大。有的人甚至認為資產和負債只對公司企業有作用，和個人是沒有關係的，也有的人認為資產就是財產，這些理解的差異都會對自己的財務狀況造成一定的影響。

首先，我們得把負債和資產、財產這三個基礎名詞弄清楚，大多數人的理解是這樣的：資產是屬於自己的東西，自己的財產（自有的房子，車子，傢具，電器，存款等）；負債是屬於別人的東西（借別人的東西、錢等）。財產是錢、車、房子等。

第一，財產指擁有的金錢、物資、房屋、土地等物質財富，具有金錢價值、並受到法律保護的權利的總稱。大體上，財產有三種：包括動產、不動產和知識財產(即知識產權)。大多數人都把財產作為自己的個人資產。

其二，對資產和負債的定義很簡單：資產是把錢放入你口袋的東西；負債是從你口袋裡拿走錢的東西。假如我們失去了工作，資產可以養活，負債則吞噬！

面對家庭資產和負債情況，我們需要定期梳理家庭財務，做適當的資產配置和還債計劃，這樣才能保證家庭的良性運行。而家庭資產負債表是總括反映家庭在特定日期的財務狀況的財務報表在理財中有著十分重要的意義，如在優化家庭消費結構、幫助家庭資產快速增值、建立個人信用評價體系等方面發揮重大的作用。

學過會計的人都會知道公司的財務是由三大財務報表組成：資產負債表，利潤表，現金流量表，那麼延用到家庭中，也是對應的，資產負債表，月收支表，現金流量表，對於家庭來說，資產負債表和月收支表基本足夠；而現金流量表，主要看家庭是否有可以持續帶被動收入的，投資性資產權益收入。

在以一個案例進行家庭資產負債表的編製以及具體分析

小王45歲，公務員，愛人49歲，在銀行工作，家庭有銀行隨借隨還50萬額度，但是平時沒使用，有信用卡額度10萬，平時消費時刷卡，有一個女兒，在國外留學，父母身體健康，都有退休工資，有醫保。

在分析研究家庭財務狀況過程中經常用到的財務比率，通常可以利用家庭資產負債表和收入支出表中的相關數據計算得到，這些比率從不同方面反映了家庭的財務狀況和相關信息，財務分析時可以利用這些比率對家庭的行為方式和心理特徵進行分析。

小王家庭的資產負債表和現金流量表分別如下：

根據以上數據，我們來計算以下指標比率

1、緊急備用金月數

流動性資產/月總現金流出=緊急備用金月數

緊急被用金，是我們急需要用錢的時候，手頭可以馬上取出來用的資金。備用金的儲備有兩個要點：一是夠用就行，二是適當調低活期存款的比重。將儲備金中的20%用於活期存款，80%用於購買貨幣基金，按照2:8的比例進行配置。一來安全性和流動性有保障，二來收益也會比單純存活期高。

從前面我們統計的小王家庭的情況來看，月總支出是56100元，

流動性資產20000元，流動性資產/月總現金流出，也就是20000÷56100=0.37。

2、資產負債率

資產負債率=負債總額÷資產總額×100%

資產負債率是評價家庭負債水平的綜合指標，同時也是一項衡量家庭利用債權人資金進行家庭活動能力的指標。一般來說，資產負債率的合理水平是40%-60%，70%為警戒線，但是，不同家庭資產負債的指標不相同，要判斷資產負債率是否合理，要從自己家庭的角度看，

小王家庭負債1625000元，總資產7889000元，1625000÷7889000=20.59%

3、財務負擔率

財務負擔率=債務支出/稅後收入

對於收入和支出都相對穩定的家庭來說，選用一年作為測算周期更有利於反映其財務預狀況。對於收入和債務數額變動較大的家庭來說，選用較短的測算周期則更能準確反映其財務狀況。至於負擔比率多少合適，要根據家庭資產結構、信譽水平等進行判斷。40%是財務負擔率的臨界點，過高容易反生財務危機。

小王家庭全年債務支出（192000+55200）/稅後收入828000=29.85%

4、工作儲蓄率

工作儲蓄率=（稅後工作收入-消費支出）/稅後工作收入

凈儲蓄率是衡量家庭的儲蓄能力，比率越高越好，稅後收入包括家庭所有到手的收入。

小王家庭全年的稅後工作收入是452000元，子女教育200000元，信用貸55200元，孝敬父母30000元，彈性支出66000元，消費支出合計351200元。工作儲蓄率為（452000-351200）÷452000=22%。

5、凈儲蓄率

凈儲蓄率=（稅後總收入-總支出）/稅後總收入

在計算工作儲蓄率時，要將社保繳費、公積金收入算到工作收入中，工作儲蓄率越高，代表儲蓄能力越強。

稅後總收入828000元，總支出673200元，其中有120000元為新增的基金定投，應該從支出中減去，實際支出為553200元，凈儲蓄率為（828000-553200）÷828000=33.18%。

6、生息資產比率

生息資產比率=生息資產（流動性資產+投資性資產）/總資產

生息資產比率是衡量家庭有多少資產可以用於投資需求，每個家庭都要儘早利用生息資產來為家庭養一隻會生金蛋的鵝。

投資性資產5869000元，

流動性資產20000元，

總資產7889000元。

5889000÷7889000=74.6%。合理區間50%以上。

7、平均報酬率

平均報酬率=理財收入/生息資產，

平均報酬率是指投資項目壽命周期年底平均的年投資報酬，能清晰展現投資收益情況！

理財收入376000÷生息資產5889000=6.3%

8、財務自由度指標

財務自由度=年理財收入/年總支出

財富自由度與生息資產、投資回報率和家庭支出有關係，生息資產越多、投資回報率越高財務自由度越大。家庭支出正好和前面兩個條件相反，家庭支出越低，財務自由度越高。

年理財收入376000元，年總支出673200元，其中有120000元為新增的基金定投，應該從支出中減去，實際支出為553200元，376000÷553200=68%

通過以上計算，分析小王的家庭財務狀況，並從四個維度進行建議：

1、分析診斷小王家庭的應急能力和償還能力

緊急備用金月數的合理區間是3一6個月，資產負債率的合理區間在60%以下，財務負擔率的合理區間在40%以下。

小王家庭的緊急備用金月數0.37，資產負債率20.59%，財務負擔率29.85%，小王家的緊急備用只能滿足家庭生活不到半個月的需要，顯然無法應對失業的風險或者是緊急情用錢的需要。考慮到小王是公務員，小王的愛人是銀行管理人員，工作比較穩定，加上小王家庭在銀行辦理了隨借隨還的業務，需要急用資金時可以從銀行隨時提出，緊急備用金不足帶來的影響有限。

小王家庭的資產負債率為20.59%，在合理區間40%-60%以下，小王的負債率不高，資金周轉應該不成問題，也不會陷入破產陷阱；財務負擔率29.85%，在合理區間40%以下，需要用錢時候，可以到銀行貸款，銀行對這類客戶的貸款要求也能夠滿足。所以小王家庭生活不會受到影響。

2、分析診斷小王家庭的儲蓄能力

工作儲蓄率合理區間大於20%，凈儲蓄率的合理區間大於25%。小王家庭的工作儲蓄率和凈儲蓄率分別是22%、33.18%，正好在及格線上。考慮到小王家庭的社保收入和住房公積金收入不詳，所以沒有納入收入的統計中，小王家庭的實際工作儲蓄率和儲蓄率應該高於這個數字，說明小王家庭的儲蓄能力還是比較強。

3、分析診斷小王家庭的財富增值能力

家庭生息資產比率合理區間在50%以上。平均投資報酬率合理區間比通脹高2%，小王家庭的生息資產比率74.6%，高於平均值24.6%，完全能夠滿足家庭流動性和成長性需要；小王家庭平均投資報酬率為6.3%。

以通貨膨脹率為例預測GDP增長為6.9%，再根據2018年1月中國人民銀行發布的數據，2017年我國廣義貨幣（M2）同比增長8.2%，根據上面的公式，那麼通貨膨脹率應該為1.3%，（這個數據與網上預測的有很大差距，但是，太白查了一下資料，還是以資料來計算為準）通貨膨脹1.3%加2個點是3.3%，小王家庭的平均投資報酬率為6.3%，說明小王家庭的投資是跑贏了通貨膨脹的，值得點贊。

4、分析小王家庭的財務自由度

財務自由度的合理區間與人的生命周期有關係，合理區間30歲以下：5%-15%，30-40歲：15%-30%，40-50歲：30%-50%，50-60歲：50%-100%，小王和愛人的年齡分別是45歲和49歲，他們的財務自由度指標應該大於30%-50%，通過計算，小王家庭的財務自由度為68%，財務自由度比較高，但是，離財富自由（當財務自由度=1時）還有一定距離。

通過以上四個維度的分析診斷，小王家庭的家庭財務還是比較健康的，當然，要想徹底無後顧之憂，還需要小王至少將家庭緊急備用金提高到3個月以上，要達到這個水平，小王家庭目前需要增加適當的流動性資產，方便財務支出！

梳理資產與負債的過程，是一個時點的總結，同時也可以更好的分析家庭下一步的資金運用計劃。梳理清楚后，對目前可投資的資產做一個整理，其實理財更多時候，就和定期收拾屋子一樣，把手頭的錢點點數，並找個合適的地方規整規整，結合家庭成員的喜好，來安排未來的投資，獲得更多的財富！